Совершение операций на Форекс не предполагает переход права собственности и иных прав на базовые активы и имеет рискованный характер: возможность получения прибыли неразрывно связана с риском получения убытков.

Справка

Что вас интересует?

Условия совершения операций на Форекс

Вы можете совершать операции на Форекс круглосуточно, 5 дней в неделю:

  • с марта по октябрь — с 00:00 (GMT+3) понедельника по 23:59:59 (GMT+3) пятницы;
  • с октября по март — с 01:00 (GMT+3) понедельника по 00:59:59 (GMT+3) субботы.

Сессии на Форекс не имеют конкретного расписания. Разные банки открываются в разное время, поэтому время указано ориентировочно в форматах GMT, EET (восточноевропейское).

Летнее время

Сессия
Город
GMT
EET
MSK
Азиатская
Токио
Сингапур
Шанхай
00:00−09:00
01:00‒09:00
01:00−09:00
03:00−09:00
04:00−12:00
04:00−12:30
03:00−09:00
04:00−12:00
04:00−12:30
Европейская
Лондон
Франкфурт
07:00−16:30
07:00−15:30
10:00−19:30
10:00−18:30
10:00−19:30
10:00−18:30
Американская
Нью-Йорк
Чикаго
13:30−20:30
13:30−20:30
16:30−23:30
16:30−23:00
16:30−23:30
16:30−23:00
Тихоокеанская
Веллингтон
Сидней
21:00−03:45
23:00−05:00
00:00−06:45
02:00−08:00
00:00−06:45
02:00−08:00

Зимнее время

Сессия
Город
GMT
EET
MSK
Азиатская
Токио
Сингапур
Шанхай
00:00−06:00
01:30−07:00
01:00−09:00
02:00−08:00
03:30−09:00
03:00−11:00
03:00−09:00
04:30−10:00
04:00−12:00
Европейская
Лондон
Франкфурт
07:00−15:30
07:00−15:30
09:00−17:30
09:00−17:30
10:00−18:30
10:00−18:30
Американская
Нью-Йорк
Чикаго
13:30−20:00
14:30−21:00
15:30−22:00
16:30−23:00
16:30−23:00
17:30−00:00
Тихоокеанская
Веллингтон
Сидней
22:00−05:00
00:00−09:00
00:00−07:00
02:00−11:00
01:00−08:00
03:00−12:00

Сервера компании работают по восточноевропейскому времени.

Стоимость одного пункта рассчитывается по формуле: OnePointValue = (Contract × (Price + OnePoint)) - (Contract × Price), где:

  • OnePointValue — стоимость одного пункта в валюте котировки.
  • Contract — величина контракта в базовой валюте.
  • Price — цена валютной пары.
  • OnePoint — шаг цены (один пункт).
  • Валюта котировки — это валюта, стоящая второй в котировке, например:
    • EURUSD — валюта котировки USD.
    • GBPCHF — валюта котировки CHF.
    • EURGBP — валюта котировки GBP.

Пример. Расчет стоимости одного пункта по валютной паре GBPCHF на счете с валютой депозита USD.

Расчетные данные:

  • Лот — 1.43.
  • Торговый инструмент (валютная пара) — GBPCHF.
  • Курс GBPCHF —2.3533.
  • Contract —143 000 GBP.
  • Курс USDCHF — 1.1659 (необходим для пересчета стоимости одного пункта в валюту депозита).

Расчет:

  • OnePointValue = (143 000 × (2.3533 + 0.0001)) - (143 000 × 2.3533) = 336536.2 – 336521.9 = 14.3 CHF.
  • Переводим стоимость пункта в валюту депозита (USD). Если USD в валютной паре, по которой производим пересчет, стоит на первом месте, то стоимость пункта необходимо делить на курс, в противном случае умножать:
    OnePointValue = 14.3 CHF / 1.1659 = 12.27 USD.

Расчет стоимости пункта по любым валютным парам на рынке Форекс производится аналогично вышеприведенному примеру.

Внимание!

Для инструментов рынка Форекс с 5-ю (0.00001) и 3-мя (0.001) знаками после запятой один пункт равен изменению 4-го (0.0001) и 2-го (0.01) знака после запятой соответственно.

Срок существования активных демо-аккаунтов не ограничен. Аккаунты этого типа считаются активными, если каждые 14 дней на них совершается хотя бы одна сделка.

Рассмотрим методику формирования баров в MetaTrader:

  • High — это максимальный Bid за период.
  • Low — это минимальный Bid за период.

То есть минимальный Ask будет равен Low плюс спред, а максимальный Ask равен High плюс спред.

Отложенные ордера:

  • Ордера Stop Loss и Take Profit по позиции, открытой на покупку, сработают, когда текущая рыночная цена Bid достигнет уровня ордера.
  • Ордера Stop Loss и Take Profit по позиции, открытой на продажу, сработают, когда текущая рыночная цена Ask достигнет уровня ордера.
  • Отложенные ордера Buy Limit и Buy Stop сработают, когда текущая рыночная цена Ask достигнет уровня ордера.
  • Отложенные ордера Sell Limit и Sell Stop сработают, когда текущая рыночная цена Bid достигнет уровня ордера.

Пример. Вы открыли позицию на продажу по EURUSD по 1.2250 и выставили сразу Stop Loss на уровне 1.2340 и Take Profit на уровне 1.2190.

Поскольку позицию на продажу закрываем покупкой, а покупаем по цене Ask, то для того, чтобы сработал Stop Loss, нужно, чтобы минимальный Bid был равен 1.2338 + величина спреда (в нашем случае 2 пипса). Мы помним, что High на графике = максимальный Bid, поэтому если на графике мы увидим High = 1.2338 и больше, то наш ордер Stop Loss должен сработать.

А когда сработает Take Profit? Позиция на продажу закрывается покупкой, покупаем по цене Ask. Для срабатывания Take Profit необходимо, чтобы минимальный Bid был равен 1.2188 (1.2190 минус величина спреда). В этот момент минимальный Ask будет равен (минимальный Bid + спред) = 1.2190. Мы помним, что Low на графике — это минимальный Bid. Поэтому Take Profit сработает только тогда, когда Low на графике достигнет хотя бы 1.2188 (цена ордера минус спред).

Плечо 100 — максимальное, которое может предоставить компания. Изменить маржинальное плечо можно в Личном кабинете в карточке реального аккаунта, раздел «Реальные аккаунты».

Пример. Допустим, размер маржинального обеспечения равен 10 000 USD.

Установлено плечо 100, вы совершаете операцию объемом 1 лот. В этом случае необходимая маржа равна 1 000 USD (т. е. 10% депозита). Stop out наступит при убытках более 9 400 USD. На паре EURUSD — это более 940 пипсов.

Внимание!

Меньшее маржинальное плечо накладывает более жесткие маржинальные обязательства. Если вы хотите просто минимизировать риски, вместо уменьшения маржинального плеча рекомендуем строго соблюдать правила управления капиталом.

Величина прибыли / убытка рассчитывается по формуле:

  • для позиции Buy (покупка): Profit/Loss = (Contract × ClosePrice) - (Contract × OpenPrice);
  • для позиции Sell (продажа): Profit/Loss = (Contract × OpenPrice) - (Contract × ClosePrice), где:
    • Profit/Loss — величина прибыли / убытка в валюте котировки;
    • Contract — величина контракта в базовой валюте;
    • ClosePrice — цена закрытия валютной пары;
    • OpenPrice — цена открытия валютной пары.

Пример. Расчет величины прибыли / убытка для позиции Sell (продажа) по валютной паре EURGBP на счете с валютой депозита USD.

Расчетные данные:

  • Лот — 0.19.
  • Торговый инструмент (валютная пара) — EURGBP.
  • OpenPrice EURGBP — 0.6983.
  • ClosePrice EURGBP — 0.6883 (100 пунктов = 0.6983 - 0.6883 = 0.0100).
  • Contract — 19 000 EUR.
  • Курс GBPUSD — 2.0256 (необходим для пересчета величины прибыли / убытка в USD).
  • Курс GBPUSD — 2.0256 (необходим для пересчета величины прибыли / убытка в валюту депозита).

Расчет:

  • Profit/Loss = (19 000 × 0.6983) - (19 000 × 0.6883) = 13267.7 – 13077.7 = 190 GBP.
  • Переводим величину прибыли / убытка в USD. Если USD в валютной паре, по которой производим пересчет, стоит на первом месте, то величину прибыли / убытка необходимо делить на курс, в противном случае умножать: Profit/Loss = 190 GBP × 2.0256 = 384.86 USD.

В итоге величина прибыли / убытка по валютной паре EURGBP равна 384.86 USD.

Перенос открытых позиций на рынке Форекс на следующие сутки осуществляется методом рыночных свопов, которые могут быть как отрицательными, так и положительными, в зависимости от разницы процентных ставок. Сумма, начисляемая / списываемая как плата за перенос позиции, называется сторидж (storage). Конечная величина свопа зависит от многих факторов, основными из которых являются:

  • текущие рыночные процентные ставки в разных странах;
  • динамика курса рассчитываемой валютной пары;
  • состояние форвардного рынка;
  • ожидания дилера;
  • величина своп-пунктов у контрагента брокера.

Ниже мы приведем теоретические основы расчета рыночных свопов на рынке Форекс.

Предположим, что в Европе процентная ставка равна 4.25%, а в Америке — 3.5%. Допустим, у вас открыта позиция Sell (продажа) 1 лота по паре EURUSD. Для этого вы должны продать 100 000 EUR. Значит, вы должны их занять под 4.25 процента годовых. Продав евро, вы покупаете доллары, которые кладете на депозит под 3.5 процента годовых. Если процентная ставка страны, валюту которой вы купили (USD — 3.5%), больше процентной ставки страны, валюту которой вы продали (EUR — 4.25%), величина свопа, выраженная в валюте депозита, будет начисляться на торговый счет, в противном случае — списываться. Также нужно сказать, что величина свопа учитывает еще и комиссию брокера за перенос вашей позиции на следующий день.

В итоге ваши издержки по транзакции равны 1 проценту годовых (разница процентных ставок «InterestRateDifferential» = 4.25% - 3.5% = 0.75%) плюс процент комиссии брокера за перенос позиции на следующий день (например — 0.25%). Далее необходимо перевести величину свопа, выраженную в годовых процентах, в валюту депозита.

Пример №1. Перенос открытых позиций Sell (продажа) на следующие сутки на рынке Форекс.

Поскольку вы покупаете валюту с меньшей процентной ставкой (USD — 3.5%), чем продаете (EUR — 4.25%), величина свопа будет списываться с торгового счета.

Формула расчета: SWAP = (Contract × (InterestRateDifferential + Markup) / 100) × Рrice / DaysPerYear, где:

  • Contract = 100 000 EUR (1 лот);
  • Рrice = 1.3500 — текущая рыночная цена валютной пары (EURUSD);
  • Рrice = 1.3500 — текущая рыночная цена валютной пары (EURUSD);
  • InterestRateDifferential = 0.75% — разница процентных ставок двух стран;
  • Markup = 0.25% — комиссия брокера;
  • DaysPerYear = 365 — количество дней в году.

Расчет:

SWAP = (100 000 × (0.75 + 0.25) / 100) × 1.3500 / 365 = 3.70 USD.

Значит, в момент переноса открытой позиции Sell (продажа) по EURUSD на следующие сутки с вашего реального аккаунта с 1 лота спишут 3.70 USD.

Пример №2. Перенос открытых позиций Buy (покупка) на следующие сутки на рынке Форекс.

Если вы открыли позицию Buy (покупка) по EURUSD, то своп в нашем примере будет начисляться на ваш торговый счет, так как вы купили валюту с большей процентной ставкой (EUR — 4.25%), чем продали (USD — 3.5%).

Формула расчета: SWAP = (Contract × (InterestRateDifferential — Markup) / 100) × Рrice / DaysPerYear.

Расчет:

SWAP = (100 000 × (0.75 — 0.25) / 100) × 1.3500 / 365 = 1.85 USD;

Значит, на ваш аккаунт в момент переноса открытой позиции Buy (покупка) по EURUSD на следующие сутки с 1 лота начислят 1.85 USD.

Пример №3. Перенос открытых позиций на следующие сутки по CFD на индексы.

Формула расчета: SWAP = Процент годовых / 100 / 360 × ClosePrice × Lots × LotSize, где:

  • Процент годовых — своп указан отдельно для позиций Short и Long в спецификации контрактов на нашем сайте;
  • ClosePrice — цена закрытия ордера;
  • Lots — объем открытого ордера;
  • LotSize — размер 1 лота, указан в спецификации контрактов в торговой платформе MetaTrader 5.

Расчет:

Для расчета свопа взят CFD на индекс ASX200:

SWAP Short = -3 / 100 / 360 × 5815.5 × 10 × 0.5 = -2.42 AUD.

Внимание!

  • За перенос позиций по валютным парам и драгоценным металлам в ночь со среды на четверг своп начисляется / списывается в тройном размере. Это происходит из-за того, что пятница является датой валютирования позиции, открытой в среду. Во время переноса позиции через ночь со среды на четверг дата валютирования должна увеличиться не на 1, а на 3 дня. Таким образом она переносится на понедельник. Поэтому своп со среды на четверг начисляется / списывается в тройном размере.
  • При переносе открытых позиций по инструменту USDTRY списание свопа происходит в тройном размере с четверга на пятницу.
  • При переносе открытых позиций по фьючерсным контрактам и фондовым индексам списание свопа происходит в тройном размере с пятницы на понедельник.

Примечание:

Своп может меняться. Обновление актуальных значений происходит в спецификации контрактов с 21:00 по восточноевропейскому времени (ЕЕТ).

Шпилька — это нерыночная котировка (спайк). Выглядеть может, например, так:

Нерыночная котировка — котировка, удовлетворяющая каждому из следующих условий:

  • наличие существенного ценового разрыва;
  • возврат цены в течение небольшого промежутка времени на первоначальный уровень с образованием ценового разрыва;
  • отсутствие стремительной динамики цены перед появлением этой котировки;
  • отсутствие в момент ее появления макроэкономических событий и/или корпоративных новостей, оказывающих значительное влияние на курс инструмента.
  • Нерыночные котировки обычно попадают к брокеру из информационных систем. Основные причины появления нерыночных котировок:

Нерыночные котировки обычно попадают к брокеру из информационных систем. Основные причины появления нерыночных котировок:

  • Технический сбой.
  • Одиночная сделка, зачастую ошибочная, прошедшая в информационной системе.

Пример. Один из продавцов выставил лот на продажу по цене, значительно ниже текущей (например, по ошибке). Один из покупателей сразу на это отреагировал и купил этот лот. Больше никто ничего купить по такой цене не сможет, но сделка по котировке была, и котировка проскочила в информационную систему. Сделки по нерыночным котировкам на реальных счетах не исполняются, а если исполнились, то аннулируются, а сама шпилька из архива котировок затирается. На демо-счетах сделки не аннулируются.

«Ценовой разрыв» («ГЭП») — любая из двух ситуаций:

  • Bid текущей котировки больше Ask предыдущей котировки.
  • Ask текущей котировки меньше Bid предыдущей котировки.

Существует два вида ГЭПов:

Ценовой разрыв будет виден в результате анализа тиковой истории, которую можно загрузить в Личном кабинете с карточки конкретного торгового аккаунта в разделе «Реальные аккаунты».

Операции, совершаемые трейдером, могут быть как прибыльными, так и убыточными. В соответствии с Соглашением о совершении операций с беспоставочными внебиржевыми финансовыми инструментами и Регламентом подачи, обработки и исполнения распоряжений клиентов о фиксации цены базового актива при совершении операций с беспоставочными внебиржевыми финансовыми инструментами, компания имеет право закрыть все или часть убыточных позиций по текущей рыночной цене, когда уровень маржи (Margin Level) в терминале трейдера опустится ниже 60%.

Процентное отношение Equity к Margin называется уровень маржи (Margin level), рассчитываемый по формуле (Средства / Залог) × 100%.

При наличии нескольких убыточных позиций их закрытие начнется с самой убыточной.

В нашем примере текущие средства равны 4 494.30 USD при залоге в 345.48 USD. Соответственно, уровень маржи равен 4 494.30 / 345.48 × 100% = 1 300.90%. Если под действием плавающих убытков текущие средства на аккаунте станут меньше 207.3 USD, то уровень маржи будет 60% (207.3 / 345.48 × 100% = 60%). Тогда дилер будет вправе инициировать принудительное закрытие позиций.

Залог в базовой валюте рассчитывается по формуле:

Margin = Contract / Leverage, где:

  • Margin — залог.
  • Базовая валюта — валюта, стоящая первой в котировке, например:

    • EURUSD — базовая валюта EUR;
    • USDJPY — базовая валюта USD;
    • GBPJPY — базовая валюта GBP.
  • Contract — объем контракта в базовой валюте. Величина 1 лота всегда составляет 100 000 единиц базовой валюты. Соответственно, величина 0.1 лота = 100 000 × 0.1 = 10 000 базовой валюты, величина 0.01 лота = 100 000 × 0.01 = 1 000 базовой валюты.
  • Leverage — кредитное плечо, например, при кредитном плече 1:100 указывается «100».

После расчета залога в базовой валюте необходимо перевести его в валюту депозита (по курсу на момент открытия позиции) — USD.

Пример №1. Расчет залога по валютам.

Расчетные данные:

  • Торговый инструмент (валютная пара) — EURUSD.
  • Базовая валюта — EUR (Евро).
  • Лот — 0.1.
  • Contract — 10 000 EUR (100 000 × 0.1 лот).
  • Leverage — 1:100 (100).
  • Курс EURUSD на момент открытия позиции — 1.3540.
  • Валюта депозита — USD.

Расчет:

  • Margin = Contract / Leverage = 10 000 EUR / 100 = 100 EUR.
  • Переводим в валюту депозита (USD). Если USD в валютной паре, по которой производим пересчет, стоит на первом месте, то стоимость пункта необходимо делить на курс, в противном случае умножать: Margin = 100 EUR × 1.3540 = 135.40 USD.
  • Залог равен 135.40 USD.

Пример №2. Расчет залога по металлам спот.

Расчетные данные:

  • Торговый инструмент — XAUUSD.
  • Лот — 0.1.
  • Contract — 10 troy oz (100 troy oz × 0.1 лота).
  • Margin (%) — 1%.
  • Курс XAUUSD на момент открытия позиции — 1381.50.
  • Валюта депозита — USD.

Расчет:

  • Margin = (Contract × Рrice) / Leverage = (10 × 1381.50) / 100 = 138.15 USD.
  • Залог равен 138.15 USD.

По всем валютным парам маржа исчисляется в выраженном в валюте депозита эквиваленте единиц базовой валюты, а не фиксированной суммой в USD. Для расчета маржи по нескольким открытым позициям необходимо:

  1. Рассчитать средневзвешенную цену, по которой будет происходить расчет маржи.

    Формула: Pср = (Open Price 1 × Lot 1 + Open Price 2 × Lot 2 + ... + Open Price X × Lot X) / (Lot 1 + Lot 2 + ... + Lot X), где:

    • Open Price 1 — цена открытия первой позиции;
    • Open Price 2 — цена открытия второй позиции;
    • Open Price X — цена открытия позиции X;
    • Lot X — объем позиции X в лотах.
  2. Рассчитать размер маржи по локированному объему.

    Формула: M1 = Pср × Lots × Hedged Margin, где:

    • Pср — средневзвешенная цена, рассчитываемая в п.1;
    • Lots — совокупный объем по локированным позициям в лотах;
    • Hedged Margin — средства, необходимые для открытия и поддержания локированной позиции. Равняется 50% от стандартного залога по торговому инструменту, указанного в спецификации контрактов.
  3. Рассчитать размер маржи по остальному (нелокированному) объему.

    Формула: M2 = Pср × Lots × Margin, где:

    • Pср — средневзвешенная цена, рассчитываемая в п.1;
    • Lots — совокупный объем по нелокированным позициям в лотах;
    • Margin — параметр, указываемый для каждого инструмента в спецификации контрактов.
  4. Рассчитать итоговую маржу.

    Формула: Margin = M1 + M2.

Пример. Расчет маржи по нескольким сделкам для валютных пар.

Расчетные данные по трем сделкам:

  • buy 1.00 EURUSD по 1.48354;
  • buy 1.50 EURUSD по 1.48349;
  • sell 0.80 EURUSD по 1.48319.
  1. Рассчитываем средневзвешенную цену:

    Pср = (1 × 1.48354 + 1.5 × 1.48349 + 0.8 × 1.48319) / (1 + 1.5 + 0.8) = 1.4834324.

  2. Рассчитываем размер маржи по локированному объему. Объем локированных позиций 0.8 × 2 = 1.6 лота, параметр Hedged Margin для EURUSD равен 100 EUR.

    M1 = 1.4834324 × 1.6 × 100 = 237.349184 USD.

  3. Рассчитаем размер маржи по оставшемуся (нелокированному) объему. Объем оставшихся позиций 3.3 - 1.6 = 1.7 лота, Margin для EURUSD равна 200 EUR.

    M2 = 1.4834324 × 1.7 × 200 = 504.367016 USD.

  4. Рассчитываем итоговую маржу.

    Margin = 237.349184 + 504.367016 = 741.7162 USD.

Внимание!

Для всех инструментов (валютные пары, драгоценные металлы, фьючерсные контракты, фондовые индексы) действуют свои маржинальные плечи.

ECN (Electronic Communication Network) — электронная коммуникационная сеть, через которую выводятся заявки на покупку / продажу торговых инструментов как ритейловых клиентов, торгующих на ECN, так и крупных банков, и брокеров. Одним из самых важных аргументов в пользу ECN-счета является то, что позиции клиентов выводятся напрямую на поставщиков ликвидности (Straight Through Processing или STP), и ECN-брокер не вмешивается в процесс торговли.

Рассмотрим подробнее особенности ECN Форекс

Преимущества торговли ECN в Альпари Евразия

  • Мгновенное исполнение ордеров и отсутствие реквот.
  • Минимальные спреды.
  • Отсутствие Limit / Stop Levels, т.е. ограничения по минимальному расстоянию между отложенными ордерами и текущей ценой, благодаря чему клиенты могут торговать внутри спреда.
  • Отсутствие ограничений по стратегиям клиентов, то есть возможен скальпинг («пипсовка»).
  • Прямой вывод сделок на поставщиков ликвидности.

Примечание:

Исполнение ордеров происходит по ценам встречных заявок различных контрагентов, которые агрегирует электронная система совершения операций. Благодаря большому количеству участников обеспечивается конкурентное ценообразование, что означает исполнение ордеров по наиболее выгодным ценам.

ecn.mt5ecn.mt4
Комиссия списывается с баланса аккаунта и взимается отдельно при открытии и закрытии позиции.Комиссия списывается с баланса аккаунта единовременно в момент открытия позиции за открытие и закрытие позиции.
Комиссия рассчитывается и списывается в USD.
Комиссия = (Размер контракта × Курс базовой валюты к USD / 1 000 000) × 16 USD.Комиссия = (Размер контракта × Курс базовой валюты к USD / 1 000 000) × 32 USD.
Расчетные данные:
  • Инструмент — EURUSD.
  • Объем сделки — 1 лот.
  • Размер контракта — 100 000 EUR.
  • Курс EURUSD на момент открытия позиции — 1.33470.
  • Инструмент — EURUSD.
  • Объем сделки — 1 лот.
  • Размер контракта — 100 000 EUR.
  • Курс EURUSD на момент открытия позиции — 1.33470.
Расчет:

Комиссия за открытие позиции = (1 × 100 000 × 1.33470 / 1 000 000) × 16 USD = 2.14 USD.
Комиссия за закрытие позиции = (1 × 100 000 × 1.33470 / 1 000 000) × 16 USD = 2.14 USD.

Итого взимается комиссии за операцию: 2.14 + 2.14 = 4.28 USD.

Комиссия = (1 × 100 000 × 1.33470 / 1 000 000) × 16 USD×2 = 4.27 USD.

Ликвидность — это термин, определяющий способность инструмента быстро продаваться и покупаться, что напрямую зависит от объема торгов и количества участников рынка. При отсутствии заявок от участников рынка (продавцов и покупателей) ликвидность снижается, что негативно влияет на исполнение ордеров, так как зачастую сопровождается расширением спреда. Такое может наблюдаться в следующих случаях:

  • На выходе макроэкономических новостей. К наиболее значимым новостям относят ключевые процентные ставки центробанков, уровень инфляции, индексы деловой активности, валовый внутренний продукт, а также выступления глав центральных банков Англии, Японии, Швейцарии и Федеральной резервной системы США
  • Во время банковского ролловера (с 23:55 по 00:05 ЕЕТ), когда крупные банки и ECN-системы перестают предоставлять котировки и уходят на перерыв, убирая из системы свои заявки.
  • До начала или во время снижения активности во время той или иной сессии выбранного инструмента. Это связано с тем, что в разные сессии валюты ведут себя по-разному.
  • На открытии рынка в понедельник и на закрытии в пятницу, когда количество участников рынка уменьшается.

Работа во время вышеописанных событий может привести к нежелательному финансовому результату. В связи с тем, что отложенные и IF Done ордера исполняются по заявленной или по одной из доступных цен после их достижения рынком, они могут быть исполнены с проскальзыванием, если заявленная цена изменилась на момент исполнения.

В редких случаях в моменты низкой ликвидности могут появляться нерыночные выбросы.

Совершаемые операции могут быть как прибыльными, так и убыточными. В соответствии с п.7.1 Регламента компания имеет право закрыть все или часть убыточных позиций по текущей рыночной цене, когда уровень маржи (Margin Level) в клиентском терминале опустится ниже 60%.

Процентное отношение Equity к Margin называется уровень маржи (Margin level), рассчитываемый по формуле (Средства / Залог) × 100%.

При наличии нескольких убыточных позиций их закрытие начнется с самой убыточной.

Пример №1. Рассмотрим следующие показатели реального аккаунта:

В нашем примере текущие средства равны 4 494.30 USD при залоге в 345.48 USD. Соответственно, уровень маржи равен 4 494.30 / 345.48 × 100% = 1 300.90%. Если под действием плавающих убытков текущие средства на аккаунте станут меньше 206.94 USD, то уровень маржи будет меньше 60% (206.94 / 345.48 × 100% = 59.9%). Тогда компания будет вправе инициировать принудительное закрытие позиций.

Пример №2. Рассмотрим следующие показатели реального аккаунта:

Открыты позиции:

  • BUY 0.6 GBPUSD по цене 1.62055;
  • BUY 1.4 GBPUSD по цене 1.62240.

Необходимая для поддержания открытых позиций маржа составляет 3 243.69 USD (расчет маржи).

Если плавающие убытки по открытым позициям превысят 14 986 USD, то текущие средства аккаунта (Equity) будут меньше 3 243.69 × 60% = 1 946.214 USD, то есть меньше 60% от использованной маржи. В этом случае компания вправе начать принудительное закрытие позиций и первым закрыть ордер объемом 1.4 лота, поскольку он будет наиболее убыточным.

Back to FAQ